Klikněte zde, pokud je toto vaše tisková zpráva!

Skupina LATAM Airlines nyní eviduje plán reorganizace mimo kapitolu 11

LATAM Airlines Group SA a její přidružené společnosti v Brazílii, Chile, Kolumbii, Ekvádoru, Peru a Spojených státech dnes oznámily podání Plánu reorganizace (dále jen „Plán“), který odráží cestu vpřed pro skupinu k odchodu z kapitoly 11. v souladu s americkým i chilským právem. K plánu je připojena dohoda o podpoře restrukturalizace (dále jen „RSA“) s mateřskou skupinou ad hoc, která je největší skupinou nezajištěných věřitelů v těchto případech podle kapitoly 11, a některými akcionáři společnosti LATAM.

Tisk přátelský, PDF a e-mail

RSA dokumentuje dohodu mezi LATAM, výše uvedenými držiteli více než 70 % nezajištěných pohledávek mateřské společnosti a držiteli přibližně 48 % amerických dluhopisů z roku 2024 a 2026 a některými akcionáři, kteří vlastní více než 50 % kmenového kapitálu, s výhradou provedení konečnou dokumentaci stran a získání souhlasu společnosti od těchto akcionářů. Stejně jako v průběhu celého procesu všechny společnosti ve skupině nadále fungují tak, jak to dovolují podmínky cestování a poptávka.

„Poslední dva roky byly po celém světě charakterizovány těžkostmi – ztratili jsme přátele a rodinu, kolegy a blízké. A my jsme se otřásli tím, že globální letectví a cestování byly prakticky zastaveny největší krizí, jaké kdy naše odvětví čelilo. I když náš proces ještě neskončil, dosáhli jsme kritického milníku na cestě k silnější finanční budoucnosti,“ řekl Roberto Alvo, generální ředitel LATAM Airlines Group SA. robustní mediační proces k dosažení tohoto výsledku, který poskytuje smysluplné zvážení všem zúčastněným stranám a strukturu, která dodržuje zákony USA i Chile. Jejich přísun nového významného kapitálu do našeho podnikání je důkazem jejich podpory a víry v naše dlouhodobé vyhlídky. Jsme vděční za výjimečný tým v LATAM, který překonal nejistotu posledních dvou let a umožnil našemu podnikání pokračovat v provozu a obsluhovat naše zákazníky tak hladce, jak je to jen možné.“

Přehled plánu

Plán navrhuje infuzi 8.19 miliardy dolarů do skupiny prostřednictvím kombinace nového vlastního kapitálu, konvertibilních dluhopisů a dluhu, což skupině umožní opustit kapitolu 11 s vhodnou kapitalizací, aby mohla uskutečnit svůj obchodní plán. V okamžiku vzniku se očekává, že LATAM bude mít celkový dluh přibližně 7.26 miliardy USD1 a likviditu přibližně 2.67 miliardy USD. Skupina určila, že se jedná o konzervativní dluhovou zátěž a vhodnou likviditu v období přetrvávající nejistoty pro globální letectví, což skupině zajistí lepší pozici do budoucna.

Plán konkrétně uvádí, že:

• Po potvrzení plánu má skupina v úmyslu zahájit nabídku práv na kmenový kapitál ve výši 800 milionů USD, otevřenou všem akcionářům LATAM v souladu s jejich předkupními právy podle platného chilského práva a plně zajištěnou stranami účastnícími se RSA, s výhradou provedení definitivní dokumentace a, s ohledem na akcionáře, kteří zajišťují ochranu, obdržení firemních souhlasů;

• LATAM vydá tři různé třídy konvertibilních bankovek, z nichž všechny budou preventivně nabídnuty akcionářům LATAM. V rozsahu neupsaném akcionáři LATAM během příslušného období přednostních práv:

o Konvertibilní dluhopisy třídy A budou poskytnuty určitým obecným nezajištěným věřitelům mateřské společnosti LATAM při vypořádání (dación en pago) jejich povolených nároků podle plánu;

o Konvertibilní dluhopisy třídy B budou upsány a zakoupeny výše uvedenými akcionáři; a

o Konvertibilní dluhopisy třídy C budou poskytnuty určitým obecným nezajištěným věřitelům výměnou za kombinaci nových peněz pro LATAM a vyrovnání jejich nároků, s výhradou určitých omezení a zadržování ze strany smluvních stran.

• Konvertibilní poukázky patřící do konvertibilních tříd B a C budou proto poskytnuty, zcela nebo částečně, s ohledem na nový peněžní příspěvek v celkové výši přibližně 4.64 miliardy USD plně zálohovaný stranami RSA, s výhradou přijetí ze strany RSA. zajištění akcionářů podnikových schválení;

• LATAM získá nový revolvingový úvěr ve výši 500 milionů USD a celkové financování nových peněžních dluhů ve výši přibližně 2.25 miliardy USD, sestávající buď z nové termínované půjčky nebo nových dluhopisů; a

• Skupina rovněž využila a hodlá využít proces podle kapitoly 11 k refinancování nebo úpravě leasingových smluv skupiny před podáním žádosti, revolvingového úvěru a zařízení na náhradní motory.

dodatečné informace

Očekává se, že slyšení za účelem schválení přiměřenosti prohlášení o zveřejnění podle kapitoly 11 a schválení postupů hlasování se bude konat v lednu 2022, přičemž konkrétní načasování bude záviset na kalendáři Soudu. Pokud bude prohlášení o zveřejnění schváleno, skupina zahájí výzvy, během nichž bude žádat o schválení plánu od věřitelů. LATAM požaduje, aby se slyšení k potvrzení plánu konalo v březnu 2022.

Pro více informací vytvořila LATAM specializovanou webovou stránku: www.LATAMreorganizacion.com, kde mohou zúčastněné strany najít další klíčové informace o tomto oznámení. Skupina také zřídila horkou linku pro dotazy týkající se kapitoly 11, která je dostupná na adrese:

• (929) 955-3449 nebo (877) 606-3609 (USA a Kanada)

• 800 914 246 (Chile)

• 0800 591 1542 (Brazílie)

• 01-800-5189225 (Kolumbie)

• (0800) 78528 (Peru)

• 1800 001 130 (Ekvádor)

• 0800-345-4865 (Argentina)

Má také vyhrazený e-mail pro dotazy související s reorganizací na adrese [chráněno e-mailem]

LATAM v tomto procesu radí Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP a Claro & Cia. jako právní poradci, FTI Consulting jako finanční poradce a PJT Partners jako investiční bankéř.

Parent Ad Hoc Group, kterou vedou Sixth Street, Strategic Value Partners a Sculptor Capital, radí Kramer Levin Naftalis & Frankel LLP, Bofill Escobar Silva a Coeymans, Edwards, Poblete & Dittborn jako právní poradci a Evercore jako investiční bankéř.

Výše uvedení akcionáři se skládají z (a) společnosti Delta Air Lines, Inc., jejímž poradenstvím jsou Davis Polk & Wardwell LLP, Barros & Errázuriz Abogados a Perella Weinberg Partners LP jako právní poradce a investiční bankéř, (b) Cueto Group a Eblen Group,2 jako právní poradce od společnosti Wachtell, Lipton, Rosen & Katz a Cuatrecasas a (c) Qatar Airways Investment (UK) Ltd., poradce od Alston & Bird LLP, Carey Abrogados a HSBC jako právní poradce a investiční bankéř . Některým z těchto akcionářů poskytují poradenství společnosti Greenhill & Co., LLC a ASSET Chile, SA jako spolufinanční poradci.

Tisk přátelský, PDF a e-mail

O autorovi

Linda S.Hohnholz

Linda Hohnholz je šéfredaktorkou časopisu eTurboNews po mnoho let.
Ráda píše a dbá na detaily.
Má také na starosti veškerý prémiový obsah a tiskové zprávy.

Zanechat komentář

1 Comment

  • Prozkoumejte multidisciplinární řešení, která máme pro vaše složité výzvy a příležitosti. Přestože jednotlivé státy ve Spojených státech mají zákony, které upravují vztahy mezi dlužníky a jejich věřiteli, insolvenční právo.